Free Press

Parhaat henkivakuutusyhtiöt ymmärtävät, että ne voivat laajentaa asiakaskuntaansa tarjoamalla rahoitustuotteita, jotka on suunniteltu hyödyttämään ihmisiä erilaisissa tilanteissa.

Standardi, kokeiltu kokohenkivakuutus sopii hyvin hakijoille monissa elämänvaiheissa.

Henkilöille, joiden olosuhteet vaikeuttavat vakiomuotoisen täyshenkivakuutuksen hankkimista, modifioidut täyshenkivakuutukset voivat kuitenkin tarjota keinon turvata täyshenkivakuutuksen suoja ja vakaus hieman erilaisella rakenteella.

Modifioidun vakuutusmaksun mukainen täyshenkivakuutus sopii hyvin henkilöille, jotka haluavat tai joutuvat säästämään hiukan täyshenkivakuutuksen hinnoissa alkuvaiheessa. Modifioidut vakuutukset mahdollistavat sen, että muutoin korvauskelvottomat hakijat voivat saada vakuutusturvan.

Ja monien saatavilla olevien lisävakuutusten avulla kokohenkivakuutukset voivat tarjota lisäsuojaa. Minkä tahansa vaihtoehdon valitsetkin, tavoitteena on saada yksilöllisiin olosuhteisiisi räätälöity kokohenkivakuutus.

On huomattava, että modifioitu kokohenkivakuutus eroaa rajoitetusti maksavasta henkivakuutuksesta, jossa vakuutusmaksu on määrätty tietyksi ajanjaksoksi, jonka jälkeen vakuutusmaksuja ei enää tarvitse maksaa.

Kokohenkivakuutus

Kokohenkivakuutus on pysyvä henkivakuutus, jossa taataan, että sama kuolemantapauskorvaus säilyy vakuutetun koko eliniän ajan. Kokohenkivakuutus ei vanhene tai raukea (muutoin kuin vakuutusmaksujen laiminlyönnin vuoksi), ja useimmissa tapauksissa vakuutusmaksut ovat kiinteät.

Vakuutusyhtiö ei siis korota vakuutusmaksuja vakuutetun ikääntyessä, toisin kuin silloin, kun riskihenkivakuutus uusitaan tai yleishenkivakuutus on alijäämäinen.

Kassa-arvo

Kokohenkivakuutuksen ominaispiirre on, että sillä on käteisarvoa. Eikä täyshenkivakuutuksen käteisarvo ole teoreettinen arvo, joka perustuu todennäköisyyteen, että se lopulta maksetaan.

Kokonaishenkivakuutuksen käteisarvo on rahallinen omaisuuserä, joka on käytettävissä tarvittaessa, ja sitä voidaan käyttää henkivakuutuslainan vakuutena.

Ja jos päätät, ettet enää tarvitse henkivakuutusta, voit luopua vakuutuksesta, ja vakuutusyhtiö ojentaa sinulle shekin käteisarvon takaisinostoarvosta.

Kokonaishenkivakuutuksen tarkat vakuutusehdot vaihtelevat vakuutussopimusten ja vakuutusyhtiöiden välillä, ja useimmat henkivakuutusyhtiöt tarjoavat monenlaisia lisävakuutusehtoja, joiden tarkoituksena on (yleensä lisämaksua vastaan) lisätä vakuutuksen käytännön arvoa ja räätälöidä se vakuutuksenottajan erityistarpeiden mukaiseksi.

Mutta perusasiat ovat yhdenmukaiset – pysyvä, taattu henkivakuutus, jolla on käteisarvoa.

Mitä on ”modifioitu” (tai ”modifioidun vakuutusmaksun”) kokovakuutus?

Modifioitu (tai ”modifioidun vakuutusmaksun”) kokovakuutus on kokovakuutus, jossa on eräs käänne.

Mikäli perinteisessä täyshenkivakuutuksessa on kiinteät vakuutusmaksut koko vakuutuksen keston ajan, modifioidun vakuutusmaksun vakuutuksessa vakuutusmaksut ovat aluksi alhaisemmat, ja vakuutusmaksun määrää mukautetaan alkuvaiheen jälkeen.

Muutettua vakuutusmaksurakennetta lukuun ottamatta modifioidun täyshenkivakuutuksen vakuutusmaksut muistuttavat muilta osin hyvin paljon tavanomaista täyshenkivakuutusta.

Muutetun vakuutusmaksun vakuutusmaksut eivät ole kuin asuntolainaa, jossa on säädettävä korko. Vakuutusmaksu ei vaihtele eikä sitä tarkisteta joka vuosi.

Sen sijaan vakuutusmaksuja tarkistetaan yleensä vain kerran tai kahdesti, ja tarkistukset tehdään ennalta määrättyyn aikaan – yleensä joko viiden tai kymmenen vuoden kuluttua siitä, kun vakuutus on alun perin myönnetty.

Vakuutusasiakirjoista käy selvästi ilmi, kuinka kauan aloitusjakso kestää. Sen jälkeen, kun vakuutusmaksuja on mukautettu, vakuutetun vakuutusmaksut ovat kiinteät vakuutetun loppuelämän ajan.

Vakuutuksen myöntämisen jälkeisen mukautetun vakuutusmaksukauden aikana vakuutusmaksut ovat alhaisemmat kuin tavallisessa henkivakuutuksessa, jolla on sama vakuutusturva.

Sitten, kun vakuutusmaksuja on mukautettu, modifioidun vakuutuksen vakuutusmaksut ovat korkeammat kuin mitä saisit vastaavalla kiinteäkorkoisella vakuutuksella.

Alussa siis alhaisemmat, jälkikäteen korkeammat.

Lopultaan kyse on siitä, että saat pienemmät vakuutusmaksut viideksi tai kymmeneksi vuodeksi, ja vastineeksi suostut maksamaan korotettuja vakuutusmaksuja vakuutuksen voimassaoloaikana.

Tärkeää on, että nimellismäärä (ts, kuolemantapauskorvaus, joka maksetaan edunsaajalle vakuutetun kuollessa) pysyy vakiona muutetun ajanjakson aikana ja sen jälkeen. Kyseessä on edelleen sama vakuutus, jossa on sama vakuutussumma. Se vain maksaa vähemmän ensimmäisten vuosien ajan.

Modifioidun etuuden kokohenkivakuutus

Hieman hämmentävästi termiä ”modifioitu kokohenkivakuutus” käytetään joskus myös kuvaamaan viimeisen kustannuksen kokohenkivakuutuksia, joissa on odotusaika (yleensä noin kaksi vuotta), jonka aikana vakuutuksen täysi kuolemantapauskorvaus ei vielä tule voimaan.

Näissä modifioidun etuuden kokohenkivakuutuksissa vakuutusmaksut ovat kiinteät, mutta etuuden suuruus muuttuu.

Ne toimivat yleensä kahdella tavalla, jos vakuutettu kuolee odotusaikana.

Joko kuolemantapauksessa maksettava korvaus mitataan kaikkien vakuutuksesta maksettujen vakuutusmaksujen kokonaispalautuksena korkoineen (”vakuutusmaksun palautus”).

Tai korvaus mitataan prosenttiosuutena (usein 25-50 %) vakuutuksen täydestä vakuutusturvasta (”porrastettu etuus”).

Ja huomaa, että kun odotusaika päättyy, täysi vakuutusturva astuu voimaan.

Takuunmyöntämisturva

Modifioidun etuuden vakuutukset tarjoavat usein ”taatun hyväksymisen” vakuutusturvan (ts, hakijaa ei voida hylätä), joita markkinoidaan loppukuluvakuutuksina (tai ”hautausvakuutuksina” tai ”hautausvakuutuksina”).

Olemme tarkastelleet loppukuluvakuutuksia yleisesti ja taattua hyväksyntää sisältäviä henkivakuutuksia erityisesti muissa artikkeleissa.

Keskitymme tässä yhteydessä siis ensisijaisesti modifioidun vakuutusmaksun omaaviin henkivakuutuksiin.

On kuitenkin syytä huomata, että takuuhyväksynnällä varustetut modifioidun etuuden kokohenkivakuutukset voivat tarjota väylän henkivakuutuksen saamiseen henkilöille, jotka eivät ehkä muuten voisi saada vakuutusta olemassa olevan sairauden vuoksi.

Miksi odotusaika?

Henkivakuutusyhtiöt epäröivät vakuuttaa hakijoita, joilla on tiettyjä terveysongelmia, koska ne pelkäävät, että vakuutettu kuolee ennenaikaisesti ja yhtiö joutuu maksamaan suuren kuolemantapauskorvauksen vakuutuksesta, joka ei ole maksanut paljon vakuutusmaksuja.

Odotusajat lieventävät tätä huolta varmistamalla, että vakuutukseen maksetaan vakuutusmaksuja vähintään parin vuoden ajalta ennen kuin koko korvaussumma maksetaan.

Vakuutusyhtiö voi näin tarjota vakuutusturvaa henkilöille, jotka eivät muutoin olisi vakuutuskelpoisia merkittävän terveydentilan vuoksi.

Useimmissa takuuhyväksyntää koskevissa vakuutussopimuksissa ei itse asiassa vaadita minkäänlaista lääketieteellistä hyväksyntätutkimusta – ei edes terveyskyselyä, saati sitten terveystarkastusta.

Aina kun henkivakuutus on ”takuuhyväksytty” eikä siinä ole lääketieteellistä merkintää, koko henkivakuutuksen vakuutusmaksut ovat korkeammat kuin lääketieteellisesti merkityssä vakuutuksessa.

Mitä nopeammin vakuutuksenantaja ennakoi maksavansa kuolemantapauskorvauksen, sitä korkeammat ovat vakuutusmaksut.

Modifioidun vakuutusmaksun henkivakuutus toimii päinvastoin – vakuutuksenantaja on valmis hyväksymään alennetun vakuutusmaksun varhaisessa vaiheessa, jos se uskoo, että ennenaikaisen maksun riski on suhteellisen pieni.

Modifioidun vs. modifioidun henkivakuutuksen kustannusten vertailu. Fixed-Premium Whole Life Insurance

Muutettu vakuutusmaksurakenne, joka liittyy modifioituun täyshenkivakuutukseen, herättää jokseenkin ilmeisen kysymyksen: ”Maksatko lopulta enemmän vakuutusmaksuja tavallisesta täyshenkivakuutuksesta vai modifioidusta vakuutuksesta?”

Vakuutuksen myöntämispäivänä on valitettavasti mahdotonta sanoa varmasti kumpaakaan vaihtoehtoa, koska vastaus riippuu siitä, kuinka kauan vakuutettu henkilö lopulta elää.

Jos vakuutettu kuolee modifioidun ajanjakson aikana – tai ei elä paljon kauemmin sen päättymisen jälkeen – modifioitu vakuutus on huomattavasti edullisempi.

Tällaisissa tilanteissa vakuutuksenottaja maksaa vähemmän vakuutusmaksua samasta kuolemantapauskorvauksesta, joten modifioitu täyshenkivakuutus oli hyvä valinta.

Toisaalta, jos vakuutettu elää reilusti modifioidun jakson päättymisen jälkeen ja ylittää elinajanodotteensa, klassinen täyshenkivakuutus, jossa on kiinteät vakuutusmaksut, maksaa lopulta vähemmän vakuutusmaksujen yhteismääränä.

Mitä pidempään vakuutettu elää, sitä enemmän vakuutusmaksuja on maksettava korkeammalla mukautetun koron jälkeisellä korolla.

Viimein korkeammat jälkikäteen suoritettavat maksut korvaavat varhaiset säästöt.

Rahan aika-arvo

Jos vakuutettu elää täsmälleen odotetun eliniän, kiinteäkorkoinen vakuutus maksaa todennäköisesti jonkin verran vähemmän todellisuudessa käytetyistä dollareista.

Mutta analyysissä on otettava huomioon eräs tärkeä seikka, jota taloustieteilijät kutsuvat rahan aika-arvoksi.”

Yksinkertaisesti sanottuna rahan aika-arvo väittää, että tänään taskussa oleva dollari on arvokkaampi kuin kymmenen vuoden kuluttua taskussa oleva dollari.

Tässä hetkessä olevalla käteisellä on enemmän arvoa kuin tulevalla käteisellä inflaation ja ostovoiman vähenemisen vuoksi.

Olemme kaikki kuulleet, kuinka kokispullo maksoi ennen 5 senttiä ja kuinka 1960-luvulla saattoi ostaa hienon talon 30 000 dollarilla.

Tänä päivänä eläkeikää saavuttavilla ihmisillä on todennäköisesti hyviä muistoja siitä, kuinka paljon alhaisemmat hinnat olivat ennen monien tavaroiden osalta. Jopa kymmenen tai viisitoista vuotta sitten useimmat tavarat ja palvelut maksoivat ainakin hieman vähemmän kuin nykyään.

Tämä mielessä ja kaikkien muiden asioiden ollessa samanarvoisia, saat enemmän ostovoimaa säästämällä rahaa henkivakuutusmaksuissa tänään kuin säästämällä vakuutusmaksuissa kymmenen tai kahdenkymmenen vuoden kuluttua.

Jos lisäksi sijoitat säästösi muutetun vakuutusmaksukauden aikana, on melkoinen mahdollisuus, että – sijoitusten tuotto huomioon ottaen – säästöt ovat lopulta enemmän tai samanarvoisia kuin ne lisämaksut, jotka maksat muutetun kauden jälkeen.

Ja se toimii myös toisinpäin. Jos vakuutusyhtiö olisi saanut alkuvaiheessa korkeammat vakuutusmaksut kiinteäkorkoisesta vakuutuksesta, se olisi sijoittanut rahat.

Muutetun vakuutuksen nimellisesti korkeammat pitkäaikaiset vakuutusmaksut perustuvat vakuutusyhtiön laskelmaan siitä, kuinka paljon sijoitusten kasvua se ei ansainnut alhaisempien alkuvaiheen vakuutusmaksujen vuoksi.

Viime kädessä alkuvaiheen säästöjen nimellisarvo voi olla pienempi kuin takautuvien lisämaksujen arvo, mutta todellisena arvona, kun varhaisemmilla säästöillä ansaittu sijoituskasvu huomioidaan laskelmissa mukaan, asiat voivat olla tasan keskenään, tai ne voivat olla jopa edullisempia kuin muutettu vakuutus.

Tietenkin analyysi tietyssä tilanteessa riippuu inflaatiovauhdista ja siitä, miten hyvin sijoitetut säästöt todellisuudessa tuottavat.

Vakuutusyhtiöt pyrkivät yleensä asettamaan modifioidut vakuutusmaksut siten, että – jos vakuutettu elää odotettavissa olevan eliniän, sijoittaa varhaisvaiheen vakuutusmaksusäästöt ja ansaitsee keskimääräisen tuoton – vakiomuotoiset ja modifioidut kokovakuutussopimukset maksavat reaalisesti suurin piirtein saman verran.

Muilla sanoilla, se on pesu.

Muutetun vs. kiinteän kokovakuutuksen käteisarvo

Muutetun vs. kiinteän kokovakuutuksen käteisarvon vertailu kiinteän ja modifioidun kokovakuutuksen välillä on toinen huomionarvoinen tekijä.

Kokonaiseläkevakuutukset – riippumatta siitä, ovatko vakuutusmaksut modifioidut vai kiinteät – kerryttävät käteisarvoa, joka kasvaa tasaisesti, mitä pidempään vakuutus on voimassa.

Käteisarvoa vastaan voidaan ottaa lainaa matalakorkoista lainaa vastaan, se voidaan lunastaa lunastamalla vakuutus tai se voidaan siirtää eläkkeelle siirtyessä annuiteetiksi.

Kassa-arvo on siis hyväuskoinen omaisuuserä, ja sitä on ehdottomasti punnittava henkivakuutuksia vertailtaessa.

Aluksi vähemmän käteisarvoa

Kun vakuutuksessa on muutetut vakuutusmaksut, käteisarvoa kertyy aluksi hitaammin kuin vastaavassa vakuutuksessa, jossa on kiinteät vakuutusmaksut.

Vakuutukseen maksetaan etukäteen vähemmän käteisvaroja, joten käytettävissä on vähemmän käteisarvoon käytettävää ja korkoa kerryttävää rahaa.

Kun vakuutusmaksuja on tarkistettu ja maksut kasvavat, vakuutuksen käteisarvo alkaa karttua nopeammin ja saattaa lopulta tasaantua.

Varhaisessa vaiheessa modifioidulla vakuutuksella on kuitenkin alhaisempi takaisinostoarvo.

Modifioidulla täyshenkivakuutussopimuksella voi silti saada vakuutusyhtiöltä henkivakuutusosinkoja. Ja osingot voidaan edelleen ottaa käteisenä, käyttää tuleviin vakuutusmaksuihin tai sijoittaa takaisin vakuutukseen sen arvon lisäämiseksi.

Henkivakuutusosingot ovat kuitenkin pienemmät modifioidun vakuutuskauden aikana verrattuna saman vakuutusyhtiön kiinteäpalkkaiseen täyshenkivakuutukseen.

Kuten käteisarvo, osingotkin kasvavat modifioidun vakuutuskauden jälkeen.

Miksi ostaa modifioitu kokohenkivakuutus?

Modifioidun vakuutusmaksun kokohenkivakuutus voi olla hyvä vaihtoehto nuoremmille hakijoille, jotka ennakoivat, että heillä on enemmän käytettävissä olevia tuloja myöhemmin.

Tässä tilanteessa modifioidut vakuutusmaksut mahdollistavat korkeamman vakuutusturvan edullisemmalla hinnalla alkuvaiheessa.

Silloin vakuutusmaksut nousevat myöhempinä, korkeamman tulotason vuosina. Kaiken kaikkiaan pystyt lukitsemaan korkeamman kattavuuden ja alhaisemmat hinnat, jotka ovat saatavilla nuoremmille hakijoille, ilman että budjettisi venyy liikaa.

Käänteisesti hakija, joka ennakoi tulevaa tulojen vähenemistä, on luultavasti paremmassa asemassa, kun hänellä on klassinen täyshenkivakuutus, jossa on kiinteät vakuutusmaksut.

Jos esimerkiksi suunnittelet jääväsi pian eläkkeelle, alhaisemmat vakuutusmaksut nyt eivät ehkä ole niiden korkeampien vakuutusmaksujen arvoisia, jotka tulevat, kun tulosi ovat pienemmät.

Kiinteät vakuutusmaksut – ja niiden mukanaan tuoma budjettivarmuus – voivat olla suuri etu eläkesuunnittelussa.

Toisaalta, jos suuri velka, kuten asuntolaina, maksetaan pian pois, jolloin budjetissasi vapautuu huomattavaa tilaa, voit saada korkeamman vakuutusturvan kuin mihin sinulla olisi muuten varaa juuri nyt.

Vaikka tulevat muutetut vakuutusmaksut olisivat korkeammat kuin tämänhetkiset kiinteät vakuutusmaksut, muutetut vakuutusmaksut ovat todennäköisesti alhaisemmat kuin viiden tai kymmenen vuoden kuluttua myönnettävän vakuutuksen kiinteät vakuutusmaksut.

Jos siis tarvitset korkeampaa vakuutusturvaa ja sinulla on varaa vakuutusmaksujen mukauttamiseen sen tapahtuessa, muutettu vakuutussopimus nyt on luultavasti parempi diili kuin kiinteän vakuutusmaksun vakuutussopimus kymmenen vuoden kuluttua. Ja saat etua siitä, että sinulla on henkivakuutus heti voimassa.

Paljon riippuu myös siitä, mitkä ovat tavoitteesi.

Jos esimerkiksi pidät ajatuksesta, että sinulla on henkivakuutus turvana, mutta keskityt enemmän pitkäaikaisen käteisarvon keräämiseen eläkesuunnittelua varten, nopeammin kasvava kiinteäkorkoinen vakuutus on luultavasti järkevämpi.

Tai jos ensisijaisena tarkoituksenasi on hyödyntää koko elämän perintöveroetuja, kiinteäkorkoinen vakuutus on luultavasti tehokkaampi keino tehdä niin.

Modifioidut kokohenkivakuutukset – olivatpa ne sitten modifioidun vakuutusmaksun tai modifioidun etuuden vakuutuksia – voivat olla loistava vaihtoehto henkilöille, jotka kuuluvat ryhmiin, joille tuotteet on suunniteltu.

Kokenut henkivakuutusalan ammattilainen, kuten I&E:n tiimi, voi auttaa sinua päättämään, oletko parempi modifioidun kokohenkivakuutuksen vai tavallisen vakiomuotoisen, kiinteän vakuutusmaksun omaavan ja kiinteän vakuutuksen kanssa.