- 3/18/2012 12:04am EDT
- Szerző: Jeff Reeves
Ha elvégezte a kutatást, és úgy gondolja, hogy van egy nyertes, jó magának! De ha még mindig bizonytalan vagy a stratégiád minőségét illetően, van egy nagyon egyszerű és megfizethető módja annak, hogy teszteld a befektetési tézisedet.
Ez a módszer a “papírkereskedés” ősrégi gyakorlata. Így működik:
Írjon le egy meghatározott pénzösszeget egy darab papírra. Javaslom, hogy egy kerek számmal, például 50 000 dollárral kezdj, még akkor is, ha a fészektartalékod ennél lényegesen kisebb. Ez megkönnyíti ezt a gyakorlatot.
Írd le azoknak a részvényeknek a nevét, amelyekbe gondolkodsz a befektetésen. Ha akarsz, maradhatsz egy részvénynél, de a gyakorlat sokkal tanulságosabb, ha több választást használsz. A fenébe is, talán még olyan részvényt is válasszon, amelyről azt várja, hogy összeomlik, csak hogy lássa az eredményeket – végül is ez csak papírpénz.
Az egyes nevek mellé írja fel a részvények aktuális árfolyamát. Nem fektethetsz be pontosan 1000 dollárt a részvénypiacra hamarabb, mint ahogyan nem vehetsz pontosan 100 dollár értékű ruhát a bevásárlóközpontban. Véges számú részvényt vásárol az aktuális piaci viszonyok alapján meghatározott áron.
Ossza el a teljes befektetett készpénzét a részvények számával. A könnyebb kezelhetőség érdekében ismét a kerek számokat ajánlom. Például öt részvény, ha 50 000 dollárral számol – ami azt jelenti, hogy befektetésenként 10 000 dollár áll rendelkezésére.
Ebből a számból vonjon le 20 dollárt. A legtöbb brókerszámla névleges díjat számít fel kereskedésenként – mind a részvényvásárlásért, mind a részvényeladásért. Még 10 dollárt is fizetni kereskedésenként (egyszer a vásárlásért, egyszer az eladásért, összesen 20 dollárért) elég meredek, de ez lehetővé teszi, hogy reálisabb legyen a “költségalap”, mivel a legrosszabb forgatókönyv szerinti díjat is be kell számolnia a választása tényleges megvásárlásáért és eladásáért.
Ossza el ezt a befektetésenkénti összeget a tényleges részvényárral, lefelé kerekítve. Ne feledje: nem vehet fél részvényt, tehát nem lehet 150,32 részvényt venni.
Most már csak kövesse nyomon a befektetéseit azzal, hogy minden nap a zárócsengő után megnézi a részvények árfolyamát, hogy lássa, hogyan teljesített!
Példapapír kereskedési példa
Íme egy minta papírportfólió, ha esetleg az előző írás zavaros lenne.
Kezdjük 50.000 dollárral és öt részvényrel. Befektetésenként 10 000 dollárral rendelkezel, és levonva a 20 dolláros vételi és eladási díjat, ez 9 980 dollár fejenként. Íme, hogyan alakulnak a minta részvények:
- A részvény: 302 részvényt vásárolt 33 dollárért 9.966 dollárért
- B részvény: 249 részvényt vásárolt 40 dollárért 9.960 dollárért
- C részvény: 175 részvényt vásárolt 57 dollárért 9.975 dollárért
- D részvény: E részvény: 99 részvényt vásárolt 100 dollárért 9.900 dollárért.
Emlékezzünk: 166 részvényt vásárolt 60 dollárért 9.960 dollárért: Maga a részvény árfolyama nem olyan jelentős, mint az adott napon elért százalékos nyereség vagy veszteség. Tegyük fel például, hogy a B részvény 4 dollárral 44 dollárra emelkedik részvényenként. Önnek most 10 956 dollárja van ebben a pozícióban. Mi van, ha a D részvény szintén 4 dollárral emelkedik? Nos, akkor 64 dollárnál vagy 10 624 dollárnál tartana ebben a pozícióban.
A D részvényen valójában kisebb nyereséget ért el annak ellenére, hogy az árfolyammozgás azonos volt. Ez azért van, mert a magasabb részvényenkénti ár alapján kevesebb részvényt birtokoltál, amikor beszálltál, és mert a nyereség százalékos aránya kisebb volt – a 4 dollár a B részvény esetében 10%, de a D részvény esetében csak 6,6%.
Az ilyen jellegű megfigyelések gyakoriak lesznek, és nagyon tanulságosak számodra. De ahelyett, hogy vállalnád a valódi részvényekkel való kereskedés költségeit és kockázatát, miért nem gyakorolod inkább a befektetést papíron? Ez egy fillérjébe sem kerül – de a tapasztalat ugyanolyan értékes lesz, mint a valódi részvényekkel való kereskedés.
A hátránya, hogy kellő türelemmel kell rendelkeznie ahhoz, hogy több hónapon, sőt talán egy teljes éven keresztül figyelje a részvényeit, hogy lássa, a kutatásai meghozzák-e a hasznot. Hosszú távon azonban jobban jársz, ha először papíron kereskedsz. Így a hibák csak a büszkeségedbe kerülnek – nem pedig az életed megtakarításaiba.
Online tőzsdei játékok Galor
Nem akarod elszenvedni a fáradságot, hogy mindent leírj? Nos, szerencsére nincs hiány online “tőzsdejátékokból”, amelyekkel úgy tehetsz, mintha valódi pénzzel kereskednél. A legtöbb diszkont bróker kínál egyfajta papíralapú kereskedést, amint megnyit egy számlát. De ha még nem áll készen erre az elkötelezettségre, íme három oldal, amit kipróbálhatsz:
MarketWatch virtuális tőzsde: Látogasson el a MarketWatch.com oldalra, és kattintson a “Játékok” linkre jobbra a “My Marketwatch” címszó alatt. Regisztrálnod kell egy e-mail címet, de a játék 100%-ban ingyenes. Részt vehetsz mások által létrehozott játékokban, vagy létrehozhatsz egy privát játékot csak magadnak vagy néhány barátodnak. Vannak egyszerű játékok, amelyek kihagyják a befektetés kifinomult módjait, vagy reálisabb kereskedési felületek, ha úgy döntesz. Csak próbálj meg leiratkozni az e-mail listákról, hogy ne kapj túl sok híreket a MarketWatch.
WallStreetSurvivor.com-tól: Vigyázz az e-mail jogosultságaiddal ezen az oldalon, mert megpróbálnak majd eladni neked néhány “prémium” terméket. De a MarketWatch-hoz hasonlóan kiszűrheti a spameket, és egyszerűen csak élvezheti a platformot előzetes költségek nélkül. A Wall Street Survivor előnye, hogy a kereskedés gyakorlása közben tippeket és oktatást kínálnak – de a hátránya, hogy ezekhez rengeteg reklám is társul.
EZtradingclub.com: Bár a legkevésbé felhasználóbarát a csoportból, ennek az oldalnak a puszta egyszerűsége valójában vonzóvá teszi néhány ember számára. Nincsenek hangos reklámok vagy zavaró versenyek; csak egy egyszerű felület a tickerek és tranzakciók beírására. Nehéz lehet eligazodni, de az internethez jobban értő befektetők számára ez a legkevésbé zavaró az itt szereplő három platform közül – még ha egy kicsit több munkával is jár.
Nem tetszenek ezek? Akkor csak guglizzon rá a “papírkereskedési weboldalakra” vagy az “online részvényjátékra”, hogy más lehetőségeket is találjon. Ingyenes termékekből nincs hiány.
A valós életbeli kereskedés gyakorlása
Az online részvényjátékok előnye, hogy a valós életbeli kereskedési technikákat is kipróbálhatja, például a “stop-loss” vagy a “limit megbízás” használatát.
A “stop-loss” egy olyan ár, amelyet egy adott befektetésnél állít be, és amely automatikus eladást vált ki. Ez megvédi Önt összeomlás esetén, még akkor is, ha Ön nem a számítógépénél ül és manuálisan végzi a kereskedést.
Egyes kereskedők még a stop lossokat is folyamatosan felülvizsgálják, és úgynevezett “trailing stopot” állítanak be a pozíciókhoz – mondjuk 15%-kal vagy 25%-kal a kifizetett ár alatt. Ez azt jelenti, hogy rendszeresen kiszámítják, hogy mennyi a 15%-os csökkenés, és újra beállítják a stop lossot. Ez segít megvédeni a nyereséget. Gondolj erre így: ha 25 dollárra állítasz be stop lossot, és a részvény 100 dollárra megy, akkor van egy fene nagy utad újra lefelé, mielőtt az automatikus eladásod beindul!
Vigyázz azonban, hogy a stop loss hátránya, hogy egyes részvények gyorsan visszapattannak. Sok befektető “kiszállt” már egy részvényből, amely összeomlott, hogy aztán másnap rögtön újra felpattanjon. Természetesen, ha a stop-loss egy 15%-os esés után működésbe lép, és a részvény tovább zuhan, akkor egy csomó pénzt spórolhat. De ismerje a kockázatokat és a jutalmakat is.
A “limitmegbízás” hasonló a stop-losshoz, de felfelé használják. Tegyük fel, hogy meg akarod venni az Apple-t, de megvárod, hogy egy kicsit visszaessen. Beállíthat egy limitmegbízást, amely megmondja a Wall Streetnek, hogy mennyit hajlandó fizetni – legyen az 5 centtel a jelenlegi ár alatt vagy 5 dollárral.
A limitmegbízásokat eladáskor is használhatja. Tegyük fel, hogy a részvényekkel 490 dolláron kereskednek, de 500 dollár az Ön számára a nullszaldós ár. Néhány kereskedő limitmegbízást állít be, és ennél kevesebbért nem hajlandó eladni.
Én személy szerint soha nem kereskedem részvényekkel “piaci megbízással”, vagyis olyan tranzakcióval, amely lehetővé teszi, hogy a tőzsde határozza meg az árat az Ön számára. Egy volatilis piacon előfordulhat, hogy durván túlfizetsz egy részvényért, amit meg akarsz venni, vagy tisztességtelenül alacsony árat kapsz az eladásért – különösen, ha kis darabszámú részvényekkel kereskedsz.
A kockázat persze az, hogy ha nem vagy hajlandó eladni 490 dollárért, a részvény visszaeshet 480 dollárra, mielőtt elérné az 500 dollárt, és akkor elszalasztod a lehetőséget. Továbbá, ha nem vagy hajlandó 5 dollárnál többet fizetni egy nagyszerű részvényért, de az folyamatosan 6 dollárig, majd 7 dollárig, majd 8 dollárig emelkedik, akkor elszalasztottad a lehetőséget, hogy meglovagold az emelkedést.
Próbáld ki ezeket a kereskedési módszereket magad az online tőzsdei játékokon keresztül, és nézd meg, hogyan működnek. Megtalálhatod a saját stratégiáidat, és első kézből megtudhatod, hogy megfelelnek-e a személyes befektetési stílusodnak
Nézd meg Jeff Reeves Befektetés 101 cikkeinek teljes listáját, ha többet szeretnél megtudni arról, hogyan kell befektetni és részvényeket választani.