Immagina questo: Avete 5.000 dollari e volete investire nel settore immobiliare. Anche se si potrebbe essere in grado di far leva su quel denaro e prendere in prestito molto per infilarsi in una proprietà in affitto, questa è una mossa rischiosa su una somma così limitata, ammesso che si riesca a farla funzionare.
La domanda è: questo può funzionare per trasformare un profitto affidabile per gli investitori? Almeno un esperto sostiene che è un veicolo preferito dai ricchi.
“Circa il 90% dei milionari – sì, 9 su 10 – hanno creato la loro ricchezza attraverso il settore immobiliare”, dice Kurt M. Westfield, socio dirigente di WC Companies a Tampa, Florida. “Non le azioni. Non l’oro. Non le figurine del baseball o altri veicoli di investimento stagionali o capricciosi.”
Cosa c’è davanti:
Cos’è il crowdfunding?
Il crowdfunding permette a piccoli investitori di finanziare grandi progetti.
Il crowdfunding (o equity crowdsourcing) è un concetto nuovo. Che cos’è?
Il Jumpstart Our Business Startups Act è entrato in vigore nel maggio 2016 e, per la prima volta, permette agli investitori “non accreditati” di sostenere aziende private. Prima, per investire in aziende private, gli investitori dovevano essere “accreditati”, il che significa che dovevano avere almeno un milione di dollari di patrimonio netto o aver guadagnato almeno 200.000 dollari per almeno due anni.
In fase di progettazione per la maggior parte dei quattro anni – da quando il presidente Obama ha firmato il JOBS Act nel 2012 – il crowdfunding ha atteso il via libera da parte dei regolatori governativi. Ora che è un via libera, il canale di investimento fornisce una modalità accessibile per gli individui interessati a mettere l’immobiliare nel loro portafoglio – e, dicono i sostenitori, raccogliendo rendimenti che possono superare il 10% annuo.
“In un momento in cui il mercato azionario è stato particolarmente volatile e dove il rendimento è difficile da trovare a causa dei bassi tassi di interesse, l’immobiliare è un settore dove si può trovare una relativa stabilità e forti prestazioni”, dice Charles Clinton, CEO di EquityMultiple, una piattaforma di investimento immobiliare online con sede a New York City.
Anche Clinton riconosce, per quanto riguarda il JOBS Act e l’immobiliare, che “il settore francamente non è abbastanza vecchio per avere molte prove statistiche in una direzione o nell’altra”.
Crowdfunding significa capitale e opportunità, ma anche un sacco di rischi
La ragione principale per cui il JOBS Act è stato aiutato era che i regolatori governativi temevano ciò che potrebbe accadere se gli investitori creduloni, mamma e papà, fossero coinvolti in uno scenario spiacevole. E se c’è un campo in cui i personaggi sgradevoli sono noti per essere in agguato, è il settore immobiliare. (Andiamo: Questo è il campo che ha inventato eufemismi come “accogliente” per angusto e “più grande di quello che sembra” per davvero angusto.)
Scrivendo a giugno su cre.tech, Jordan Wirsz ha sottolineato i pericoli dove si intersecano immobili e crowdfunding: “I raccoglitori di capitale immobiliare sono più spesso che no, sviluppatori e investitori immobiliari che si autopromuovono….Che ci crediate o no, la maggior parte dei problemi che un capital raiser avrà non sono con l’investitore che investe 1 milione di dollari, ma con l’investitore che ha investito 5.000 dollari.”
Come mai? “La mancanza di sofisticazione e comprensione, oltre alla mancanza di esperienza nella gestione e conoscenza del rischio, è una combinazione pericolosa”, scrive Wirsz.
Anche se il nuovo ambiente del crowdfunding si dimostra turbolento nel suo complesso, l’immobiliare può effettivamente dimostrarsi un porto in quella tempesta.
“Storicamente, l’immobiliare è stato generalmente un investimento molto stabile”, dice Allen Shayanfekr, CEO e co-fondatore di Sharestates, una piattaforma di crowdfunding immobiliare a Great Neck, New York. “Come tutti gli investimenti, l’immobiliare è di natura ciclica, ma generalmente meno volatile rispetto ad altre classi di investimento”. Se una proprietà calda in una metropoli urbana parte dalle sei cifre, gli investitori possono iniziare su Sharestates per 1.000 dollari (meno di una cuccia ben arredata negli Hamptons). Il sito web di Sharestates assomiglia molto a una variante di un portale di finanza personale, dato che gli investitori possono guardare i grafici a linee orizzontali codificati a colori che riportano la valutazione del rischio di ogni proprietà presente, da A+ a D-minus.
Il settore immobiliare, si potrebbe dire, è anche fondato in modi che altri investimenti non azionari non lo sono. Ci sono abbastanza prove in mercati come New York, San Francisco e Boston, dove gli appartamenti si dimostrano scarsi anno dopo anno.
“Costruire ricchezza composta attraverso beni in affitto è decollato”, sottolinea Westfield. “Con un apprezzamento medio annuo del 3% e tassi di affitto in aumento, le proprietà a reddito hanno iniziato a riempire più portafogli di investitori”. È altamente improbabile che una tale crisi – che ha quasi fatto crollare l’economia degli Stati Uniti, dopo tutto – si ripeta in questa generazione. Ma questo non significa che non ci siano altri modi per perdere soldi nel settore immobiliare.
Ecco dove può aiutare pensare agli investimenti immobiliari finanziati dal crowdfunding come analoghi alle azioni. La cosa migliore è investire sempre in aziende che conosci, in settori che conosci (o, per lo meno, che il tuo consulente finanziario conosce bene). Warren Buffett, tra gli altri, segue questo dettame fino all’eccesso, ed è difficile sparare buchi nel playbook del miliardario.
Migliori opzioni di crowdfunding immobiliare
DiversyFund ti permette di investire in beni del mercato privato come gli immobili con soli 500 dollari. DiversyFund è orgogliosa di offrire fondi di investimento accessibili e redditizi per tutti i clienti, non solo per quelli estremamente ricchi. Con zero commissioni di gestione, nessuna restrizione di valore netto, e la missione di democratizzare il panorama degli investimenti, DiversyFund è una grande opzione se stai cercando di investire in beni immobili con un budget.
Con la piattaforma online di Fundrise, è possibile investire in beni immobili con soli 500 dollari. Ciò significa che gli investitori non accreditati possono acquistare proprietà senza pagare grandi commissioni agli intermediari del mercato immobiliare. Gestendo il proprio portafoglio, le commissioni arrivano a solo l’1% e Fundrise offre una garanzia di soddisfazione di 90 giorni.
Streitwise ti permette di investire in immobili a partire da 1.000 dollari. La piattaforma è aperta sui dividendi che paga, e ha una media storica del 9,8%. È possibile sfogliare gli investimenti passati sul sito web per avere un’idea dei tipi di proprietà che Streitwise acquista. Tutte le proprietà e gli inquilini sono accuratamente controllati per assicurarsi che il tuo investimento sia protetto.
Se preferisci gestire i tuoi investimenti, Crowdstreet sarà probabilmente una scelta migliore per te. Lei sfoglia le opportunità immobiliari e sceglie quelle che vuole aggiungere al suo portafoglio. Se preferisci, però, puoi girare il processo di costruzione del portafoglio al team di consulenza interno di Crowdstreet. Sceglieranno gli investimenti che meglio soddisfano i tuoi obiettivi finanziari.
Realty Mogul è un’altra opzione per il crowdfunding immobiliare che ti dà accesso a immobili commerciali e al dettaglio accuratamente controllati, così come a proprietà multifamiliari. È anche possibile investire in fondi di investimento immobiliare (REIT), a condizione di soddisfare i requisiti di investimento iniziale. Per gli investimenti individuali, i requisiti minimi di investimento variano da $15.000 a $50.000.
Si dovrebbe investire nel crowdfunding immobiliare?
Il crowdfunding immobiliare offre un modo semplice per investire piccole somme e ottenere un ritorno potenzialmente entusiasmante. Ma è importante tenere a mente che investire nel settore immobiliare è intrinsecamente rischioso, e il crowdfunding è ancora un concetto relativamente nuovo. Il crowdfunding immobiliare potrebbe non essere il tipo di investimento in cui buttare i risparmi di una vita o anche una percentuale sostanziale del proprio patrimonio. Ma potresti considerarlo se poche migliaia di dollari rappresentano una piccola percentuale del tuo portafoglio e stai cercando un’opportunità ad alto rischio e ad alta ricompensa. E certamente, le piattaforme di crowdfunding immobiliare come Fundrise e EquityMultiple, offrono opzioni interessanti per investire in progetti immobiliari diversificati con il potenziale di diversificare veramente il tuo portafoglio di investimenti complessivo.
- Si dovrebbe investire nel settore immobiliare?
- Come trovare proprietà in affitto redditizie